5 نکته مهم که این هفته در بازار سهام باید مورد توجه قرار گیرد

به دنبال داده های روز پنجشنبه مبنی بر اینکه اقتصاد ایالات متحده در آستانه ورود به رکود است، گزارش ماهانه اشتغال در روز جمعه بیشتر از  هر زمان  دیگری  قابل پیش بینی است. انتظار می‌رود  بازار کار با وجود گزارشاتی مبنی بر کاهش مشاغل و تعدیل نیرو از سوی برخی شرکت‌ها، همچنان قدرتمند حفظ شود. سرمایه گذاران همچنین با مجموعه ای از گزارشات درآمد روبه رو خواهند شد. ده ها شرکت قرار است در هفته پیش رو صورت سود و درآمد خود را گزارش کنند. قرار است تعدادی از مقامات فدرال رزرو در این هفته سخنرانی کنند. بیانات آنها با دقت زیر نظر خواهد بود. در همین حال، انتظار می‌رود بانک مرکزی بریتانیا در راستای مهار نرخ تورم ، سرعت چرخه افزایش نرخ بهره را تسریع کند.

نکاتی که برای شروع هفته در بازار سهام باید مورد توجه قرار گیرد:

1. گزارش اشتغال بخش غیر کشاورزی

گزارش اشتغال بخش غیرکشاورزی منتهی به ماه جولای(تیر-مرداد) که در روز جمعه منتشر می شود، نشان خواهد داد که آیا افزایش های اخیر نرخ بهره توسط فدرال رزرو بر بازار کار تأثیر گذاشته است ویا خیر.

تحلیلگران انتظار دارند که اقتصاد در ماه جولای ، 250000 شغل ایجاد کند که نسبت به 372000 شغل ایجاد شده در ژوئن(خرداد-تیر) کاهش یافته است، در حالی که انتظار می رود نرخ بیکاری در پایین ترین سطح تاریخی 3.6٪ ثابت بماند.

جروم پاول، رئیس فدرال رزرو در هفته گذشته عنوان کرد که تصمیمات فدرال رزرو در ماه سپتامبر(شهریور-مهر) در زمینه میزان افزایش نرخ بهره به داده های اقتصادی بستگی خواهد داشت ، از این رو ، انتشار هر گونه آمار و ارقام کمتر از حد انتظار می تواند فدرال رزرو را در مسیری قرار دهد که نرخ بهره را آنطور که انتظار می رود افزایش ندهد.
فدرال رزرو در روز چهارشنبه ، نرخ بهره را به میزان 0.75 درصد افزایش داد.

داده های روز پنجشنبه گذشته حاکی از آن بود که اقتصاد ایالات متحده در سه ماهه دوم عقب نشینی کرده است. پس از این داده ها ، بازارهای سهام با اطمینان از کاهش سرعت چرخه افزایش نرخ بهره ، رشد کردند.

2. سخنرانی مقامات فدرال رزرو

سرمایه گذاران در هفته پیش رو این فرصت را خواهند داشت که بیانات برخی از مقامات فدرال رزرو مورد بررسی قرار دهند. رئیس فدرال رزرو شیکاگو، چارلز ایوانز، رئیس فدرال رزرو سنت لوئیس، جیمز بولارد و رئیس فدرال رزرو کلیولند، لورتا مستر، سخنرانی خواهند کرد.

با توجه به نگرانی‌های فزاینده از دورنمای احتمال ورود اقتصاد به رکود، ناظران بازار همچنین شاخصPMI تولیدی ISM در روز دوشنبه و شاخص PMI خدماتی ISM در روز چهارشنبه زیر نظر خواهند داشت. انتظار میرود هر دوی این شاخص ها حاکی از ایجاد وقته در رشد اقتصادی باشند.

ایالات متحده همچنین قرار است داده های فرصت‌های شغلی و گردش نیروی کار (JOLTS) را در روز سه شنبه منتشر کند. با وجود اینکه تعداد فرصت های شغلی در ماه های اخیر کاهش یافته است، اما انتظار می رود همچنان در سطوح بالا حفظ شوند.

3. گزارشات درآمد

برخی از گزارشات درآمد که بهتر از انتظارات بودند ، به روند روبه رشد سهام در هفته گذشته کمک کردند. این هفته نیز قرار است شرکت های قابل توجهی، نتایج سوددهی خود را گزارش کنند ، به طوری که اکتیویژن بلیزارد (Activision Blizzard)(NASDAQ:ATVI)، کاترپیلار (Caterpillar)(NYSE:CAT) ،اوبر (Uber)(NYSE:UBER) و ایلای لی‌لی (Eli Lilly ) (NYSE:LLY) همگی صورت سود و درآمد خود را گزارش خواهند کرد.

پیش‌بینی‌های مالی مثبت از سوی شرکت اپل (NASDAQ:AAPL) و آمازون (NASDAQ:AMZN) در روز جمعه حاکی مقاومت شرکت‌های غول‌پیکر در برابر رکود اقتصادی است.

نتایج سه ماهه دوم سال اکثر شرکت های ایالات متحده بیشتر از حد انتظار بوده است. براساس داده‌های رویترز، از 279 شرکت شاخص S&P 500 که تا به حال گزارشات خود را ارائه داده اند، 77.8 درصد از آنها انتظارات را پشت سر گذاشته اند.

سایر شرکت‌هایی که در طول هفته گزارشات درآمد خود را منتشر می کنند ،عبارتند از لوز (Loews) (NYSE:L)، دوپُن (DuPont)(NYSE:DD)، استارباکس (Starbucks) (NASDAQ:SBUX)، ایربی‌ان‌بی (Airbnb) (NASDAQ:ABNB)، ای‌ام‌دی (AMD) (NASDAQ:AMD)، پِی‌پال (PayPal)(NASDAQ:PYPL)، گروه پرایسلاین (The Priceline Group)(NASDAQ:BKNG)، ای‌بِی (eBay)،(NASDAQ:EBAY)، سی وی اس(CVS)(NYSE:CVS)، مُدرنا (Moderna)(NASDAQ:MRNA)، آندر آرمور (Under Armour) (NYSE:UAA)، سینماهای زنجیره‌ای ای‌ام‌سی (AMC)(NYSE:AMC)، یام! برندز (Yum! Brands) (NYSE:YUM)، رابین‌هود مارکتس (Robinhood Markets)(NASDAQ:HOOD) و رستوران برنز(Restaurant Brands)(NYSE:QSR).

4. رالی سهام

سهام ایالات متحده به روند صعودی اخیر خود در روز جمعه ادامه دادند و هر سه شاخص اصلی سهام هم در ماه و هم در هفته در سود هستند.

شاخص S&P 500 حدود 9.1 درصد در ماه ژوئیه رشد کرد که بیشترین درصد رشد ماهانه آن از نوامبر 2020(آبان – آذر 1399) است. شاخص نزدک نیز در جولای حدود 12.3 درصد جهش یافت که بیشترین میزان رشد ماهانه آن از آوریل 2020(فروردین-اردیبهشت 1399) است.

سهام‌ علاوه بر گزارشات درآمد خوش‌بینانه ، تحت تاثیر گمانه‌زنی سرمایه‌گذاران مبنی بر اینکه ممکن است فدرال رزرو دیگر نیازی به افزایش نرخ بهره به طور شدید نداشته باشد ، قرار گرفتند و رشد کردند.

5. بانک مرکزی بریتانیا

انتظار می رود بانک مرکزی بریتانیا در نشست روز پنج شنبه خود نرخ بهره را به میزان نیم درصد افزایش دهد که بیشترین میزان افزایش آن از سال 1995 خواهد بود.

تنها سه مقام از بانک مرکزی این کشور در دو نشست اخیر با افزایش 0.5 درصدی نرخ بهره موافقت کردند، اما داده‌ها از آن زمان نشان می‌دهند که نرخ تورم به بالاترین حد چهار دهه اخیر یعنی 9.4 درصد رسیده است که ممکن است تا اکتبر(مهر) به 12 درصد برسد.

اندرو بیلی( Andrew Bailey )، رئیس بانک مرکزی بریتانیا متعهد شده است که در صورت نیاز برای مهار تورم، قاطعانه عمل کند.

همچنین در سایر نقاط جهان انتظار می‌رود که بانک مرکزی استرالیا در نشست بعدی خود در روز سه‌شنبه نرخ‌ بهره را 0.5 درصد افزایش دهد.

این مطلب صرفاً ترجمه از منبع ذکر شده بوده و مسئولیت آن با آکادمی هلاکوئی نمی باشد.

منبع:investing