توضیحاتی پیرامون Death Cross

Death Cross یک الگوی نمودار تکنیکال است که پتانسیل فروش عمده را نشان می دهد. Death Cross در نمودار نشان داده می شود که میانگین متحرک کوتاه مدت دارایی از میانگین متحرک بلند مدت آن عبور کند. به طور معمول ، متداول ترین میانگین متحرک استفاده شده در این الگو میانگین متحرک 50 روزه و 200 روزه است.

نکات کلیدی

• Death Cross یک الگوی نمودار تکنیکال است که پتانسیل فروش عمده را نشان می دهد و ثابت شده است که پیش بینی کننده قابل اعتمادی از شدیدترین بازارهای خرس قرن گذشته ، از جمله 1929 ، 1938 ، 1974 و 2008 است.
• Death Cross در نمودار نشان داده می شود که میانگین متحرک کوتاه مدت دارایی ، معمولاً 50 روزه ، از میانگین متحرک بلند مدت آن ، معمولاً 200 روز ، عبور می کند.
• Death Cross را می توان با یک Golden Cross نشان داد که حرکت قیمت گاو را نشان می دهد.
• ثابت شده است که شاخص Death Cross پیش بینی قابل اعتمادی از شدیدترین بازارهای خرس قرن گذشته است: در سالهای 1929 ، 1938 ،1974 و 2008. از آنجا که Death Cross یک شاخص بلند مدت است ، برخلاف بسیاری از الگوهای نمودار کوتاه مدت مانند دوجی ، وزن بیشتری را برای سرمایه گذاران نگران قفل شدن سود قبل از شروع بازار جدید خرس به همراه دارد. افزایش حجم به طور معمول ظاهر Death Cross راهمراهی می کند.

Death Cross به شما چه می گوید؟

Death Cross زمانی رخ می دهد که یک میانگین متحرک کوتاه مدت (به طورمعمول 50 روزه SMA) از یک میانگین متحرک بلندمدت بزرگ (بهطورمعمول 200 روزه SMA) به سمت نزولی عبور کند و توسط تحلیلگران و تریدرها تفسیر می شود که نشان دهنده چرخش قطعی خرس در یک بازار است. در اینجا مثالی از  Death Cross بر روی S&P 500 در دسامبر سال 2018 آورده شده است:

نام Death Cross از شکل X ایجاد می شود که وقتی میانگین متحرک کوتاه مدت به زیر میانگین متحرک بلند مدت نزول می کند. از لحاظ تاریخی، این الگو قبل از یک رکود طولانی مدت برای میانگین متحرک بلند مدت و کوتاه مدت است. Death Cross نشانه ای از کند شدن حرکت کوتاه مدت دارایی یا شاخص دارایی است ، اما همیشه یک شاخص قابل اعتماد نیست که بازار گاو در حال پایان است. بارها پیش آمده است که Death Cross ظاهر شده است ، مانند تابستان 2016 ، که ثابت شد یک شاخص نادرست است. کسانی که در تابستان 2016 از سهام خارج شدند ، سود قابل توجه سهام بورس را که در سال 2017 به دنبال داشت ، از دست دادند. مثال Death Cross متقابل 2016 در واقع در هنگام اصلاح فنی حدود 10٪ رخ داده است ، که اغلب به عنوان یک فرصت خرید (شناخته شده است).

در مورد اینکه دقیقاً چه چیزی این کراس اوور میانگین متحرک معنی دار تشکیل می شود ، اختلاف نظر وجود دارد. برخی از تحلیلگران آن را به عنوان تلاقی میانگین متحرک 100 روزه با میانگین متحرک 30 روزه تعریف می کنند ، در حالی که برخی دیگر آن را تقاطع میانگین 200 روزه با میانگین 50 روزه تعریف می کنند. تحلیلگران همچنین مشاهده کراس اوور در نمودارهای چارچوب زمانی پایین تر به عنوان تایید روند قوی و مداوم هستند. صرف نظر از تغییرات در تعریف دقیق یا چارچوب زمانی اعمال شده ، این اصطلاح همیشه به یک میانگین متحرک کوتاه مدت اشاره دارد ، که در یک مقدار بالاتر بود و از یک میانگین متحرک اصلی بلند مدت عبور می کند.

نمونه ای از Death Cross

در زیر مثالی تاریخی از دو تلاقی مرگ است که برای سهام شرکت فیس بوک (FB) در سال 2018 اتفاق افتاده است. پس از اولین بار در آوریل 2018 ، سهام چرخش پیدا کرد و یک رالی تمدید شده آغاز کرد. بازار دوم در سپتامبر 2018 ، حاکی از بازار خرس طولانی مدت سهام است.

Death Cross در مقابل Golden Cross

نقطه مقابل Death Cross با ظهور Golen Cross اتفاق می افتد ، زمانی که میانگین متحرک کوتاه مدت سهام یا شاخص بالاتر از میانگین متحرک بلند مدت شود. بسیاری از سرمایه گذاران این الگو را به عنوان یک شاخص صعودی قلمداد می کنند. الگوی Golden Cross به طور معمول پس ازاتمام روند نزولی طولانی مدت نشان داده می شود. همانطور که در مورد Death Cross صادق است ، سرمایه گذاران باید پس از چند روز یا چند هفته حرکت قیمت در مسیر جدید ، روند معکوس را تأیید کنند. بیشتر فرآیند سرمایه گذاری با استفاده از الگوهای زیر رفتارهای خودساخته است، زیرا با توجه بیشتر سرمایه گذاران که بخشی از آنها به دلیل افزایش اخبار مالی در مورد یک سهام خاص یا حرکت یک شاخص است ، حجم معاملات افزایش می یابد.

محدودیت های استفاده از Death Cross

همه شاخص ها تاخیری هستند و هیچ شاخصی نمی تواند به طور واقعی آینده را پیش بینی کند. همانطور که در مثال فیس بوک بالا مشاهده شد ، اولین Death Cross یک سیگنال نادرست ایجاد کرد و یک معامله گر که در آن زمان شورت می کند ، در کوتاه مدت دچار مشکل خواهد شد. علیرغم قدرت پیش بینی آشکار آن در پیش بینی بازارهای بزرگ خرس قبلی ، عبور از Death Cross نیز به طور منظم سیگنال های کاذب تولید می کند. بنابراین ، Death Cross همیشه باید قبل از انجام معامله با علائم و شاخص های دیگر تأیید شود.